目前，中國汽車流通協(xié)會發(fā)布了2014年國內二手車市場交易數據，2014年，國內累計交易二手車605.29萬輛，同比增長16.33%；交易額達到3675.65億元，同比增長26.03%。與同年新車市場個位數的增幅相比，二手車銷量增長呈加快態(tài)勢，業(yè)內對于2015年國內汽車交易量將沖擊千萬輛大關的說法甚囂塵上，刺激著本已相當敏感的市場神經。

    受利好推動，近兩年開始升溫的二手車金融吸引了越來越多的關注和投資，越來越多的汽車金融公司進入這一細分市場，傳統(tǒng)二手車信貸業(yè)務連續(xù)升溫。同時，二手車融資租賃開始受到關注，進入2015年，車王、車易拍、先鋒太盟融資租賃等企業(yè)先后宣告發(fā)展二手車融資租賃業(yè)務，為市場帶來了一股強有力的旋風。

    政策暗影難阻投資熱忱

    政策對二手車市場的負面影響，因3月份廣東二手車商聯(lián)合上訪、聯(lián)名上書的行為而再次被社會關注。2月13日，廣東省環(huán)保廳發(fā)布布告稱，從3月1日正式施行國五 標準，一石激發(fā)千層浪，二手車商稱其為“ 滅絕性打擊”。在生存壓力下，3月4日，珠三角地區(qū)數百家二手車商薈萃到省政府門前請愿，并群體上書向廣東省環(huán)保廳提出疑難，炮火重要集中在庫存消化工夫短、經銷商損失大以及對限遷政策的質疑上。通過會談，3月27日，廣東省環(huán)保廳發(fā)布國五排放 標準暫緩到12月31日施行。

    但是，放寬至9個月的庫存消化周期并沒有贏得二手車商們的歡呼。二手車商們廣泛示意，省內限遷政策不松綁，苦日子還在后面。事實上，限遷向來是懸在二手商頭上的一把利劍，以北京為例，隨著周邊省市限遷門檻不斷普及，北京市的二手車外遷目標地越來越遠，導致車商的物流成本也越來越高。一家廣州二手車商 報怨，“中央一再表態(tài)要抓環(huán)保，地方政府要有政績，加上地方政府對二手車有關政策出臺的自主權大，隨機性強，根本上 可以確定，以后各個地區(qū)的排放 標準會越來越高，執(zhí)行會越來越嚴，二手車流通將越來越困苦。”

    不過，越念越緊的政策“緊箍咒” 仿佛并不影響資本對二手車市場的熱忱，尤其是電商版本的活躍，與傳統(tǒng)二手車商愁云慘霧構成了鮮亮的對比。2014年11月，信息服務綜合平臺58同城接入二手車評估平臺，欲分一杯羹；隨后，趕集網下注1億美元打造C2C二手車電商平臺；2015年以來，資本對二手車市場的投資熱忱不減，截止4月份，車易拍宣告 獲得由人人網領投的1億美元D輪融資，優(yōu)信拍則 獲得來自百度領投的1.7億美元C輪融資。

    傳統(tǒng)二手車貸款連續(xù)升溫

    同樣活躍的還有二手車汽車金融。

    2015年年初，北京現(xiàn)代[報價 4S店]汽車金融副總經理陳金亮對外 泄漏，北京現(xiàn)代汽車金融將在今年開始發(fā)展二手車金融業(yè)務。據悉，他們方案先和北汽系統(tǒng)內部的首選二手車(租賃公司)合作，實現(xiàn)對經銷商庫存和二手車購買進行金融支撐。

    獨一無二，東風日產[報價 4S店]汽車金融副總經理殷耀亮目前也告訴中國汽車金融試驗室，將在2015年發(fā)展二手車零售信貸業(yè)務，前期重要針對合作品牌的認證二手車，后期將根據市場需求變遷擇機向全品牌開放。

    2012年，上汽通用汽車金融全面切入二手車信貸領域，并大膽向全部品牌開放，成為業(yè)內第一個吃螃蟹的探究者。隨后，寶馬汽車金融、奇瑞[報價 4S店]汽車金融、豐田金融、大眾汽車金融以及東風標致[報價 4S店]雪鐵龍汽車金融等相繼發(fā)展二手車信貸業(yè)務。截至當前，已有半數汽車金融公司涉足二手車領域，二手車零售信貸已然成為汽車金融公司的標配業(yè)務。

    不過，現(xiàn)階段汽車金融公司的二手車信貸業(yè)務仍處于探究階段，業(yè)績尚無亮點。在面對中國汽車金融試驗室探究員有關話題的采訪時，上汽通用汽車金融公司總經理李文國僅示意“到當前為止這項業(yè)務正在朝著我們的期冀值安穩(wěn)發(fā)展。”并示意，“二手車信貸業(yè)務設立 類似‘百分比’這樣的指標，但盼望我們的二手車信貸業(yè)務可以穩(wěn)重增長，對我們經銷商渠道內接納到的二手車信貸需求，我們都能很快地去響應并落地。“

    傳統(tǒng)二手車信貸業(yè)務發(fā)展遲緩，既有市場大環(huán)境的制約，也有政策方面的制約。只管二手車市場正朝著標準化發(fā)展，《二手車鑒定評估標準》也于2014年6月正式施行，但從實際執(zhí)行看，《標準》短期內難以實現(xiàn)二手車市場從亂到治。按照政策規(guī)定，二手車信貸首付應在50%以上，另外與新車按揭相比，二手車貸款利率偏高，這也使得其吸引力大打折扣。

    但這并無妨礙業(yè)務看好二手車金融的將來發(fā)展前景。李文國強調， 深刻二手車信貸業(yè)務仍是公司下一步工作重點之一。安然銀行汽車金融核心總裁(參配、圖片、詢價) 傅忠強也示意，等車況透明、評估體系 標準化、二手車售后保障等問題有了 合適解決 方案后，銀行很情愿介入二手車消費金融業(yè)務。

    二手車融資租賃業(yè)務鋒芒畢露

    只管傳統(tǒng)二手車金融市場還處于哺育期時，以車王為代表的企業(yè)卻起了別樣心思，正試圖借助融資租賃彎道超車。

    2015年1月8日，車王(中國)融資租賃有限公司在鄭州正式揭牌營業(yè)，其前期發(fā)展規(guī)劃瞄準市場上 比較空缺的二手車融資租賃業(yè)務。揭牌典禮上，車王控股(香港)有限公司副總裁兼華北大區(qū)總經理鐘毅先生介紹，絕對汽車金融公司或者銀行的二手車貸款首付最低50%的政策要求，車王融資租賃打破傳統(tǒng)二手車貸款首付制約，可實現(xiàn)零首付，并將車價、保險、延保、精品等汽車有關產品費用全部打包進行融資。當前，車王認證二手車超市官方網站上的融資計算器顯示，車王融資租賃共提供12個月、24個月兩種融資期限取舍，首付有0%、30%或50% 取舍，尾款有30%、50%、70%三種。

    3月13日，車易拍發(fā)布了一款與“人人分期”合作的二手車融資租賃產品，消費者零首付，月供268元即可將心儀二手車開回家。

    隨后的3月16日，先鋒太盟融資租賃公司在上海舉辦隆重開業(yè)盛典，該公司的一大核心業(yè)務板塊便是二手車金融。據悉，該公司不僅為二手車商提供庫存批發(fā)貸款業(yè)務，還開發(fā)了無憂融、氣球融、輕松融、開心融、清楚融、快易融等很多融資租賃產品，其中無憂融產品即為二手車市場個人消費者量身定做。

    以上述三家最早發(fā)展融資租賃業(yè)務的車王為例，從1月8日成立到1月21日，用兩周工夫，車王(中國)融資租賃在上海地區(qū)放款金額打破了1000萬元，受理金額達到1600萬元。車王融資租賃總經理王子平樂觀估計，2015年估計全國放款金額將達到4個億。為了更好的支撐車王融資租賃業(yè)務的發(fā)展，車王CEO李海超 泄漏，2014年車王D輪融資的1億美金重要用在兩大方面，其一是普及車王認證二手車超市單店的車輛庫存量，其二便是汽車金融名目。

    先鋒太盟融資租賃公司CEO韓勇示意，相比銀行等汽車金融服務而言，融資租賃有自己的競爭優(yōu)勢。“從融資的規(guī)模來看，銀行只針對車價進行融資，但是融資租賃 可以把保險、延保，以及售后的產品打包融資，給客戶的一次性提車成本遠遠低于融資信貸。我們通常在收到客戶申請3個小時出一個購車的決策，效率更優(yōu)于銀行，我們會給客戶提供全程的保險、延保、增值服務，也解決了客戶將來用車無憂的問題。更重要的是當客戶租期 完畢以后還 可以有二手車的置換，去更多銷售下一輛車的服務。”

    創(chuàng)富融資租賃CEO陳云薇也示意看好二手車融資租賃的發(fā)展前景。在國外，二手車是汽車融資租賃公司的一項重要業(yè)務。歐美發(fā)達國家二手車信貸浸透率高達70%，其中一半是融資租賃奉獻的。而在國內，汽車金融公司、銀行以及融資租賃公司重要以新車業(yè)務為主，將來隨著國內二手車市場不斷成熟，融資租賃的市場機會也會越來越大。

    政策壁壘尚待打破

    誠然，二手車融資租賃相比傳統(tǒng)二手車信貸優(yōu)勢明顯，比方首付比例、 方案組合更加靈便。但也和樣面臨來自消費觀點和市場環(huán)境的制約。消費者對二手車的承受度、對融資租賃車輛全部權的糾結，以及二手車車況不透明、評估體系不健全、市場不夠標準的現(xiàn)狀也一樣會成為二手車融資租賃的發(fā)展的絆腳石。而汽車融資租賃在政策方面受到的多方面制約，使得二手車融資租賃比傳統(tǒng)二手車信貸面臨更加頑劣的成長環(huán)境。

    當前，汽車融資租賃公司暫未被央行納入征信系統(tǒng)，不 可以從央行的征信系統(tǒng)中查問個人和企業(yè)的征信材料，這會給二手車融資租賃風險操縱方面帶來了很大的困苦。

    此外，融資租賃需求 徑自牌照，所以馳騁金融和大眾汽車金融分別 徑自注冊梅賽德斯- 馳騁租賃公司和大眾汽車新動力投資有限公司運作融資租賃業(yè)務。并且，融資租賃公司經營存在地區(qū)局限性，這也就象征著，業(yè)務每蔓延至一個城市(參配、圖片、詢價) ，都必須在本地注冊一家新公司，這也是為何車王融資租賃成立伊始，便先后在上海、鄭州、天津、武漢、昆山、無錫等地注冊成立分公司的原因。因此，企業(yè)在發(fā)展汽車融資租賃業(yè)務時也必須面對人力、財力的重投入壓力。

    不過，在2014年時，政府有關部門對融資租賃市場開釋出了 比較踴躍的信號，一旦政策壁壘被攻破，以及二手車評估體系不斷完善，二手車融資租賃將迎來真正的春天。